En la Argentina de 2025, el endeudamiento familiar dejó de ser una excepción para transformarse en la norma. Así lo confirma el reciente estudio del Instituto de Estadísticas y Tendencias Sociales y Económicas (IETSE), del Centro de Almaceneros de Córdoba, que, a partir de 4.200 encuestas en todo el país, revela un dato tan contundente como preocupante: el 91% de los hogares argentinos tiene deudas.
Esta cifra, apenas dos puntos inferior a la de 2024, evidencia que la economía doméstica está sostenida, casi exclusivamente, por el crédito.
Pero lejos de ser una herramienta de progreso, como en otros países, el endeudamiento en Argentina es hoy una trampa que profundiza la precariedad y la angustia social.
El informe muestra que el 65% de los hogares arrastra entre dos y tres deudas simultáneas, y un 12% tiene más de tres.
Esta fragmentación del pasivo familiar no es casual: la mayoría de las deudas se contrajeron en 2024, año marcado por la devaluación, la inflación descontrolada y la caída del salario real.
El 73% de los compromisos financieros activos nacieron en ese contexto y el 15% se sumó en 2025, lo que indica que la rueda del endeudamiento no se detiene.
El dato más alarmante es que el 76% de las deudas están en situación irregular: un 48% en mora simple y un 28% en instancia judicial.
Es decir, la mayoría de las familias no solo debe, sino que ni siquiera puede cumplir con los pagos mínimos, lo que deriva en embargos y bloqueos de cuentas bancarias (15% de los hogares).
Tarjetas de crédito: de la heladera al supermercado
La composición de la deuda pinta un cuadro social desolador. El 30,5% del endeudamiento está vinculado a tarjetas de crédito, que ya no se usan para financiar electrodomésticos o vacaciones, sino para comprar alimentos (58% del total de gastos con tarjeta), indumentaria (15%), combustible (11%) y hasta pagar impuestos y servicios (8%).
El fiado en comercios de barrio, los préstamos de familiares y amigos, y los atrasos en el pago de alquileres y expensas completan el mapa de la supervivencia a crédito.
El círculo vicioso se agrava con la refinanciación, ya que el 34% de las deudas bancarias corresponde a créditos tomados para pagar otras deudas, principalmente de tarjetas.
La “bicicleta financiera” familiar es, en realidad, una bicicleta sin frenos.
Más de la mitad de los hogares destina entre el 40% y el 60% de sus ingresos mensuales al pago de deudas, y un 12% supera ese umbral. El salario, ya golpeado por la inflación, se consume en cuotas, intereses y refinanciaciones.
El margen para el consumo real, el ahorro o la inversión es prácticamente nulo.
La percepción de futuro es, en el mejor de los casos, incierta: solo el 52% cree que podrá sanear su situación en 2025, mientras que un 24% directamente lo ve imposible. El desgaste emocional y la incertidumbre sobre el rumbo económico son el telón de fondo de una crisis que se cronifica.
Crítica a la política económica
El informe es concluyente: el endeudamiento dejó de ser un recurso transitorio para convertirse en un fenómeno estructural, síntoma de un empobrecimiento persistente. La inflación, aunque estabilizada, sigue alta y el poder adquisitivo continúa en caída libre.
El crédito, lejos de potenciar el consumo, es el salvavidas de plomo que mantiene a flote a millones de familias.
La falta de políticas públicas eficaces para recomponer salarios, generar empleo formal y garantizar el acceso a crédito en condiciones justas condena a los hogares a una emergencia financiera permanente.
Sin un rediseño urgente del modelo económico, la trampa del endeudamiento seguirá cerrándose, dejando a la sociedad argentina cada vez más atrapada y vulnerable.
